분기보고서 (2026.03)

분기보고서 6.5 (주)한국카본 1 Y 180111-0054691

분 기 보 고 서

(제 43기)

목 차

【 대표이사 등의 확인 】

대표이사등의 확인서(26.05.14).jpg 대표이사등의 확인서

I. 회사의 개요

1. 회사의 개요

가. 연결대상 종속회사 현황 연결대상 종속회사 현황은 기업공시서식 작성기준에 따라 분기보고서에 기재하지 않습니다.(반기ㆍ사업보고서에 기재 예정)

나. 중소기업 등 해당 여부

다. 회사의 주권상장(또는 등록ㆍ지정) 및 특례상장에 관한 사항

라. 설립일자당사는 1984년 9월 17일 탄소섬유 및 합성수지 제조를 주사업목적으로 설립되었으며, 1995년 7월 8일 한국거래소가 개설하는 유가증권시장에 등록된 주권상장 법인입니다.

마. 본사의 주소, 전화번호 및 홈페이지- 주소 : 경남 밀양시 부북면 춘화로 85- 전화번호 : 055-350-8888- 홈페이지 : http://www.hcarbon.com 바. 주요사업의 내용(주)한국카본은 낚시대 재료인 Carbon Sheet를 생산하며 1984년 설립, 출범하였고 이후 LNG의 수요 증대와 더불어 LNG 운반선 화물창의 핵심 부품인 INSULATION PANEL 생산 판매하였으며, 한국의 고유 문화인 온돌 문화에 영향을 끼치는 바닥장식재의 필수 재료인 Glass Paper를 생산, 납품하고 있습니다. 탄소섬유/유리섬유 복합소재는 고강도, 고탄성을 특징으로 그 용도가 무한하며, 현재에는 낚시대, 골프, 스키 등 주로 스포츠 레저용품에 많이 사용되고 있으나, 향후 항공 우주사업을 비롯한 차량경량화사업, 전자, 건축, 철도차량, 수송사업, 풍력발전, 방위산업 등 산업 전반에 걸쳐 사용될 전망입니다.Glass Paper는 바닥 장식재의 필수재료로 우리나라의 온돌 문화 영향으로 안정적인 수요가 예상되며 신제품 개발을 통하여 동남아시아는 물론 유럽까지 그 시장을 넓혀가고 있습니다.그 밖의 자세한 사항은 동 보고서의 'Ⅱ.사업의 내용'을 참조하시기 바랍니다.

사. 계열회사에 관한 사항

아. 신용평가에 관한 사항

※ 한국기업평가데이터 신용등급체계

*AA부터 CCC 까지는 등급내 우열에 따라 '+,-' 로 등급구분

※ 나이스디앤비 신용등급체계

*AA부터 CCC 까지는 등급내 우열에 따라 '+,-' 로 등급구분

2. 회사의 연혁

경영진 및 감사의 중요한 변동

가. 회사의 본점 소재지 및 그 변경ㆍ1984.09 ~ 1987.01 : 부산 사하구 신평동ㆍ1987.01 ~ 현재 : 경남 밀양시 부북면 춘화로 85 나. 경영진의 중요한 변동ㆍ보고서 제출일 현재, 회사의 이사회는 사내이사 4인(조문수, 이명화, 조연호, 조윤서)과 사외이사 2인(한민구, 최남호), 총 6인으로 구성되어 있습니다.

다. 최대주주의 변동

※ 지분 증여로 인한 지분율 변동- 지분율은 변동일 당시 총 발행주식수(51,908,452주)로 산정하였습니다.* 조연호 : 13.86 → 16.86%(▲3.00%) → 22.86%(▲6.00%)* 조문수 : 15.19 → 12.19%(▼3.00%) → 6.19%(▼6.00%)

라. 상호의 변경해당사항 없음

마. 회사의 업종 또는 주된 사업의 변화 해당사항 없음

바. 합병 등에 관한 사항- 2023년 09월 30일 : (주)한국신소재 흡수합병 ※ 기타 자세한 사항은 "그 밖에 투자자 보호를 위하여 필요한 사항"을 참고하여 주시기 바랍니다. 사. 그밖의 경영활동과 관련된 중요한 사항의 발생내용

※ 2026.04.02, 2026.04.03 전환사채권(2025.03.31 발행 결정)의 전환청구권 일부 행사

3. 자본금 변동사항

자본금 변동사항은 기업공시서식 작성기준에 따라 분기보고서에 기재하지 않습니다.

4. 주식의 총수 등

주식의 총수 등은 기업공시서식 작성기준에 따라 분기보고서에 기재하지 않습니다.

5. 정관에 관한 사항

정관에 관한 사항은 기업공시서식 작성기준에따라 분기보고서에 기재하지 않습니다.

II. 사업의 내용

1. 사업의 개요

가. 사업부문별 현황

당사는 1984년에 설립된 복합소재 기업으로 국내 최초로 탄소섬유 프리프레그를 상용화 하였습니다. 탄소섬유 프리프레그 사업을 기반으로 유리섬유를 포함한 여러 산업용 복합소재를 상용화하여 다양한 첨단산업에 공급하고 있습니다.

당사는 1995년에 한국거래소 유가증권시장에 상장되었으며, LNG 운반선의 핵심 부품인 LNG 보냉재, 스포츠레저용품, 항공부품, 철도부품, 자동차부품, 방산부품, 탄소섬유 블레이드, 준불연건축재, 하이브리드 페이퍼, SMC 등 끊임없는 연구개발 및 상용화를 통하여 첨단 복합소재의 국산화를 이끌어가고 있습니다.

글로벌 LNG 화물창 기술의 라이선스는 프랑스의 GTT(Gruppo Torinese Trasporti社)가 독점하고 있으며, 당사는 GTT의 멤브레인(Membrane) 타입의 보냉재 생산 인증을 받아 글로벌 LNG운반선을 건조하는 국내외 조선사에 납품을 하고 있습니다. 당사는 기존의 현대중공업/삼성중공업 향 MARKⅢ 타입 뿐만 아니라 세계최초로 NO96-SUPER+를 채택한 한화오션을 새로운 고객사로 유치하여 매출 확대로 이어지며 새로운 성장동력을 확보하였습니다.

탄소중립으로 가는 에너지 전환 과정에서 브릿지 연료 역할을 하는 LNG의 수요-공급 밸런스 확대에 따라 LNG운반선에 대한 수요는 급증하고 있으며, IMO(국제해사기구)는 "2050년 무렵까지 온실가스 순배출량을 제로화(0)한다"는 내용의 온실가스 감축전략 채택으로 친환경 연료가 대세가 되면서 LNG보냉재 수요가 지속적으로 확대되고 있습니다.

한국카본의 건축 자재용 소재는 주택, 아파트, 상업 시설, 공공기관 및 학교, 의료 시설과 같이 다양한 장소에서 요구되는 사양에 맞추어 개발 적용되고 있습니다. 건물 내장 인테리어 소재와 외부 단열 구조 소재, 지붕 및 터널, 교각의 방수 소재로 고기능성의 제품을 건축 산업에 제공하고 있습니다.

글라스페이퍼(GP)는 유리 장섬유를 일정 길이로 절단한 유리 단섬유를 주원료로 하여 습식법으로 생산된 유리섬유 페이퍼로써 치수 안정성, 내열성, 전기절연성, 단열성이 우수한 성질을 가지고 있으며, 건축용 자재 등 다양한 산업분야에 사용되고 있습니다. 사무 및 주거 건물의 시트 바닥재와 타일 바닥재, 내/외부 단열재의 주요 소재로 채택되어 글로벌 건축 자재 제조사에 공급하고 있습니다.

탄소섬유 보강재는 구조 내력이 부족한 교량이나 건축 슬라브 등 철근콘크리트 구조 표면에 부착하는 소재로 구조물의 강도, 내구성 및 내진 성능, 내식성 등을 향상시킬 수 있습니다. 탄소섬유 보강재 공법은 철판 및 H빔 보강재 공법에 대비하여 가벼운 무게로 콘크리트 구조물의 하중 스트레스를 줄이고 뛰어난 시공성을 제공합니다. 한국카본만의 고도화된 소재 및 시공기술 개발 역량으로 사업의 영역을 확장하고 있습니다.

프리프레그는 첨단 복합재 산업 가치사슬의 중간재로 강화재인 탄소섬유, 유리섬유, 아라미드 섬유 등에 특수하게 혼합된 에폭시 수지(Matrix)를 함침시킨 제품입니다. 고강도, 고탄성, 초경량의 특성으로 스포츠&레저, 항공우주방산, 자동차, 로봇 등 고성능의 복합재료를 필요로 하는 분야로 널리 적용되고 있습니다. 당사는 고객의 니즈에 맞춰 공급하며, 적용분야 및 요구 특성을 만족시킬 뿐만 아니라 고객에게 가장 효율적인 디자인과 효과적인 복합구조 생산을 가능하게 하는 솔루션을 제공하고 있습니다. 적용 분야로는 스포츠&레저용(낚시대, 골프 샤프트, 바이크 프레임, 포크 등), 자동차 구조재 및 내/외장재, 항공기 구조재 및 내장재, 요트 구조재, 풍력블레이드, 모바일(핸드폰 및 태블릿) 및 의료장비 , 산업용 튜브/패널 등 다양한 산업군에 적용되고 있습니다.

탄소섬유 직물은 중량에 비해 고강도, 고탄성과 고내열성 등의 특성을 가지는 복합소재로 탁월한 기능성과 물성을 발휘해 광범위한 분야에 적용되고 있습니다. 탄소섬유 직물 그대로 또는 원하는 용도에 맞추어 적절한 수지를 코팅하여 사용하고 있습니다. 과거 나무패턴 자동차 내장재를 사용했다면 현재는 탄소섬유 패턴 자동차 내장재와 같은 자동차 부품, 골프 샤프트, 낚시대 등에 적용되고 있습니다.

SMC는 Sheet Molding Compound의 약자로 유리섬유 시트(직물 또는 Chop)에 불포화 폴리에스테르 또는 비닐에스테르 수지를 함침시킨 복합소재입니다. 건축용(천장판, 물탱크), 자동차용(범퍼, 트럭베드)으로 사용되는 가격 경쟁력이 우수한 소재 중 하나로 현재에는 전기차 배터리 케이스 패널로서도 활용되고 있습니다. 특장점으로 UL94 난연성 테스트 기준 V-0 등급을 취득하였습니다.

철도부품 사업부는 유리섬유를 적용하여 가볍고 물성과 강도가 우수하며 난연성, 안정성을 갖춘 철도 내/외장재를 고객사에 다양한 솔루션을 제공하고 있습니다. Cab Module, lavatory Module, 내장판 판넬, 콘트롤 데스크 등 철도차량 내 모든 부품에 복합소재를 적용한 실적을 보유하고 있습니다.

우주 분야에서는 Liner-less 복합재 탱크 설계 및 구조해석을 통해 한국형 위성발사체의 극저온 연료탱크를 개발하여 2020 JEC Innovation Award(Light weight&Line -less Carbon Subscale Cryotank)를 수상하였습니다. 기존의 알루미늄 연료탱크에 탄소섬유 복합소재를 적용한 것으로, 항공우주 제품의 중량을 30%가량 감소시킬 수 있다는 점을 인정받았습니다.

노즐 내열 복합재 정밀가공 및 접착기술과 초고온 내열재 금형 기술을 통해 제품제작 기반을 확립하였고, 이를 통해 2020년에 항공우주연구원과 82톤 연소기 내열재 개발 사업을 체결하고, 제작 납품하였습니다. 지속적이고 독자적인 기술개발에 힘써 핵심기술의 국산화 및 세계화에 앞장서고 있습니다.

당사 위와 같은 독창적인 기술력을 가지고 끊임없는 연구개발 및 생산을 통하여 소재뿐만 아니라 방산, 우주, 전기자동차 부품산업, UAM 등 사업영역 확대를 통해 다양한 분야를 아우르는 혁신복합소재산업의 선두주자가 될 것을 약속드립니다.

마. 종속회사의 사업현황

지배회사는 ㈜에이치씨네트웍스, 한국항공기술케이에이티㈜, ㈜한국글로벌솔루션, 한국복합소재㈜ ,㈜립스 및 ㈜블루캐스트인베스트먼트의 국내종속기업과 HC Networks Hong Kong Co.,LTD., HANKUK COMPOSITE UK LTD., c2i s.r.o., HCM VINA Co., Ltd., HANKUK COMPOSITES US INC 및 United Composite Materials LLC 의 해외종속기업을 두고 있습니다.

지배회사는 ㈜에이치씨네트웍스, 한국항공기술케이에이티㈜, ㈜한국글로벌솔루션, 한국복합소재㈜ ,㈜립스 및 ㈜블루캐스트인베스트먼트의 국내종속기업과 HC Networks Hong Kong Co.,LTD., HANKUK COMPOSITE UK LTD., c2i s.r.o., HCM VINA Co., Ltd., HANKUK COMPOSITE US INC 및 United Composite Materials LLC 의 해외종속기업을 두고 있습니다.1) 종속기업 현황은 다음과 같습니다.

(주1) HC Networks Hong Kong Co.,Ltd.는 ㈜에이치씨네트웍스의 완전자회사 입니다. (주2) 당분기 중 유상증자에 참여함에 따라 EUR 4,500,000를 추가 출자하였습니다.(주3) United Composite Materials LLC는 HANKUK COMPOSITE US INC의 완전자회사 입니다.

2. 종속기업의 요약재무정보

종속기업의 요약재무정보(각 종속기업의 별도재무제표 기준)는 다음과 같습니다.

<당분기>

<전기>

(주1) 전기 중 HCM VINA Co., Ltd.가 HAM VINA Co., Ltd.를 흡수합병하였으며, 합병일까지의 재무정보를 포함하고 있습니다.(주2) 전기 중에 설립되었습니다.

2. 주요 제품 및 서비스

가. 주요 제품 등의 현황

나. 주요 제품 등의 가격변동추이

(1) 산출기준

(2) 주요 가격변동원인

주요 수입되는 원사 및 원자재 구매처를 다양하게 확보 및 변동환율제를 적용한 제품판매 단가, 수주 당시의 가격결정을 적용하고 있어 안정적이고 경쟁력 있는 가격으로 공급하기 위하여 최선을 다하고 있습니다.

3. 원재료 및 생산설비

가. 주요 원,부재료 등의 현황

나. 주요 원재료 등의 가격변동추이

(1) 산출기준

(2) 주요 가격변동원인

동사의 원재료중 카본원사, WOOD가 높은 비중을 차지하고, 구매처의 다각화로 원사의 가격을 인하토록 유도하고 있음. 또한 안정적인 물량을 확보중이며 당사는USD,유로화로 결제하는 조건으로 계약이 되어있어 환율의 변동에 따라 가격이 변동됨.

다. 생산능력, 생산실적, 가동률(1) 생산능력

(2) 생산능력의 산출근거

(가) 산출방법 등

① 산출기준

각 사업부의 주요품목 생산을 기준으로 주요생산설비의 생산량으로 산정함

② 산출방법

월평균근무일수 * 월평균생산량 * 근무월수

(나) 평균가동시간

• 제조부문의 품목이 상이하므로 별도 산정함(3) 생산실적 및 가동률(가) 생산실적

(나) 당해 사업연도의 가동률

• 품목별 생산라인이 상이하여 별도 기재함, 연환산시간임

라. 설비에 관한 사항

(1) 생산설비의 현황

(서울 투자부동산 제외)

• 국고보조금 74,864천원 미반영

• 국고보조금 1,459,090 천원 미반영

• 국고보조금 667,199 천원 미반영

• 선급금 건설가 포함

• 국고보조금 143,903천원 미반영

(2) 투자부동산 현황

(3) 매각예정자산 현황해당사항 없음

마. 중요한 시설투자 계획 등

(1) 진행중인 투자

2. 향후 투자계획

4. 매출 및 수주상황

가. 연결매출실적

나. 중요한 판매경로, 방법 및 전략 등

(1) 판매조직: 각 사업부별 영업팀

(2) 판매경로

업체 주문 접수(각 사업부 영업팀) → 채권 확인 및 출고 여부 판단(채권 담당자) → 생산부 생산의뢰 → 생산부 출고 담당자 출고 배분 → 송장 발행(차량입출고팀) 및 계산서발행(영업관리파트) → 차량 배치(차량입출고팀) → 확인 및 출고 → 물품 접수 확인서 접수(차량입출고팀)

(3) 판매방법 및 조건

1. 내수: 현금 및 외상 판매(현금: 45%, 어음: 55%, 2-3개월)영업팀 업체별 출고 확인 → 영업관리파트 세금계산서 발행 → 영업팀 계산서 업체 전달 → 어음 및 현금 수금(익월중) → 자금팀 입금2) 수출: 신용장(L/C) 에 의한 현금 판매영업팀 업체별 출고 확인 → 업체 L/C OPEN → 업체로부터 L/C수령 → 영업관리파트 통보 → 영업관리파트 L/C 계산서 발행 영업팀 전달 → 계산서 업체 전달 및 인수증 접수 → 영업팀으로부터 인수증 접수 7일이내 NEGO → 자금팀 입금

(4) 판매전략

(1) 수출부문카본/글라스 프리프레그의 경우 다양한 소재 개발로 직수출 비중을 늘릴 계획입니다글라스페이퍼의 경우 국내 뿐만아니라 일본, 동남아시아 등으로 영업력을 확대하고 있습니다.(2) 내수부문

카본/글라스 프리프레그의 품질 수준의 향상 통해 판매시장을 확대할 예정입니다. 국내 조선사들의 LNG운반선 수주가 증가할 것으로 예상됨에 따라 국내 조선사를 상대로 LNG선박용 단열판넬 영업을 확대해 나갈 계획입니다.

다. 수주현황

5. 위험관리 및 파생거래

가. 금융위험관리

(1) 금융위험관리금융상품과 관련하여 연결회사는 신용위험, 유동성 위험 및 시장위험에 노출되어 있습니다. 연결회사의 금융위험관리 목적과 정책은 2025년 12월 31일로 종료되는 회계연도와 동일합니다.

1. 유동성위험관리연결회사는 미래의 현금흐름을 예측하여 단기 및 중장기 자금조달 계획을 수립하여 유동성위험을 관리하고 있으며, 금융부채의 잔존계약 만기에 따른 만기분석내용은 다음과 같습니다.

<당분기말>

(주1) 미지급금, 미지급비용, 임대보증금으로 구성되어 있습니다.

<전기말>

(주1) 미지급금, 미지급비용, 임대보증금으로 구성되어 있습니다.

2. 시장위험관리연결회사는 이자율의 변동과 기타가격요소로 인한 시장위험에 노출되어 있습니다.

3. 자본위험관리연결회사의 자본관리 목적은 계속기업으로 영업활동을 유지하고 주주 및 이해관계자의 이익을 극대화하고 자본비용의 절감을 위하여 최적의 자본구조를 유지하는데 있습니다. 연결회사는 배당조정, 신주발행 등의 정책을 통하여 자본구조를 경제환경의 변화에 따라 적절히 수정 및 변경하고 있습니다. 연결회사의 자본위험관리정책은 전기와 중요한 변동이 없습니다. 나. 파생상품거래 현황

• 단기매매금융자산이거나 최초 인식시점에 당기손익인식 금융자산으로 지정하는 경우 당기손익-공정가치측정금융자산으로 분류하며, 최초 인식시점에서 취득과 직접 관련되는 거래원가는 당기손익으로 인식하고 있습니다. 당기손익-공정가치측정금융자산은 연결재무상태표에 공정가치로 표시하고 있으며 공정가치 변동에 따른 손익은 당기손익으로 인식하고 있습니다.

6. 주요계약 및 연구개발활동

가. 주요계약등

나. 연구개발활동나-1. 연구개발활동의 개요

(1) 연구개발 담당조직

한국카본 부설연구소는 복합재료 전문기술연구소로서 고성능 복합재료 소재의 연구 및 개발에 주력하고 있습니다. 복합재료 소재를 이용하는 고객의 니즈에 맞추어 소재의 성능뿐만 아니라 고객의 공정을 고려한 소재특성 최적화에 노력하고 있습니다.

소재기술과 더불어 부품성형기술에 관한 연구에 있어서는 전형적인 오토크레이브 방식뿐만 아니라 경제적이고 생산성 향상을 가져오는 새로운 부품성형 공법 개발을 진행하고 있습니다. 이러한 기술은 자동차 복합재 부품 시장 및 항공기 부품 시장을 겨냥하며, 자체 소재기술과 접목한 새로운 성형기술로 한국카본의 경쟁력을 강화 시킬 것입니다.

한국카본 연구소의 주요 연구 분야는 유리섬유 및 탄소섬유를 이용한 직조, 에폭시 및 페놀 열경화성 수지 Formulation, 우레탄 폼 수지 Formulation, 프리프레그 함침 기술, 그리고 부품성형 기술 개발 입니다. 관련 산업분야로는 항공기 및 자동차 내/외장재, LNG 저장 탱크, 풍력 블레이드, 산업용 로봇, 건축물 내외장재 등이 해당 됩니다.

(2) 연구개발비용

(주1) 정부보조금(국고보조금) 3,775,656천원을 차감하기 전의 연구개발비용 지출총액을 기준으로 산정하였습니다.

나-2. 연구개발 조직현황

나-3. 연구개발 실적 (최근 5년간 실적)

7. 기타 참고사항

사업과 관련된 중요한 지적재산권 보유현황

• 상기 기여도는 2026년 1분기 기준의 매출액 대비 기여도로 산출하였습니다.

III. 재무에 관한 사항

1. 요약재무정보

가. 요약연결재무정보

• 한국채택국제회계기준 작성기준에 따라 작성되었습니다.

나. 요약별도재무정보

• 한국채택국제회계기준 작성기준에 따라 작성되었습니다.

2. 연결재무제표

2-1. 연결 재무상태표

2-2. 연결 포괄손익계산서

2-3. 연결 자본변동표

2-4. 연결 현금흐름표

3. 연결재무제표 주석

1. 일반사항 (연결)

2. 연결재무제표의 작성기준 (연결)

3. 중요한 회계정책 (연결)

4. 금융상품의 범주 및 공정가치 (연결)

5. 매출채권과 장단기대여금및기타수취채권 (연결)

6. 당기손익-공정가치측정 금융자산 (연결)

7. 재고자산 (연결)

8. 관계기업투자 (연결)

9. 유형자산 (연결)

10. 투자부동산 (연결)

11. 무형자산 (연결)

12. 당기손익-공정가치측정 금융부채 (연결)

13-1. 차입금 (연결)

13-2. 사채 (연결)

14. 파생상품 (연결)

15. 순확정급여부채(자산) 및 기타장기종업원급여부채 (연결)

16. 기타부채 (연결)

17. 자본금과 주식발행초과금 (연결)

18. 이익잉여금 (연결)

19. 기타자본 (연결)

20. 고객과의 계약에서 생기는 수익 (연결)

21. 판매비와관리비 (연결)

22. 기타수익과 기타비용 (연결)

23. 금융수익 및 금융비용 (연결)

24. 법인세비용 (연결)

25. 비용의 성격별 분류 (연결)

26. 주당이익 (연결)

27. 현금흐름표 (연결)

28. 특수관계자거래 (연결)

29-1. 우발부채, 우발자산 및 약정사항 (연결)

29-2. 사용이 제한된 금융자산 (연결)

29-3. 담보제공 및 사용제한 유형자산 (연결)

30. 영업부문 (연결)

31. 위험관리 (연결)

32. 매각예정비유동자산, 매각예정자산 및 매각예정부채 (연결)

33. 중단영업 (연결)

34. 보고기간 후 사건 (연결)

4. 재무제표

4-1. 재무상태표

4-2. 포괄손익계산서

4-3. 자본변동표

4-4. 현금흐름표

5. 재무제표 주석

1. 일반사항

2. 재무제표의 작성기준

3. 중요한 회계정책

4. 금융상품의 공정가치

5. 매출채권 및 기타채권

6. 당기손익-공정가치측정 금융자산

7. 재고자산

8. 종속기업투자 및 관계기업투자

9. 유형자산

10. 투자부동산

11. 무형자산

12. 당기손익-공정가치측정 금융부채

13-1. 차입금

13-2. 사채

14. 파생상품

15. 순확정급여부채(자산) 및 기타장기종업원급여부채

16. 기타부채

17. 자본금과 주식발행초과금

18. 이익잉여금

19. 기타자본

20. 고객과의 계약에서 생기는 수익

21. 판매비와관리비

22. 기타수익과 기타비용

23. 금융수익 및 금융비용

24. 법인세비용

25. 비용의 성격별 분류

26. 주당이익

27. 현금흐름표

28. 특수관계자거래

29-1. 우발부채, 우발자산 및 약정사항

29-2. 사용이 제한된 금융자산

29-3. 담보제공 및 사용제한 유형자산

30. 영업부문

31. 위험관리

32. 보고기간 후 사건

6. 배당에 관한 사항

1. 회사의 배당정책에 관한 사항

당사는 사업 경쟁력 강화와 함께 주주환원을 통해 주주가치를 제고할 수 있도록 경영실적, 투자규모 및 재무상황을 종합적으로 고려하여 배당 규모를 결정하고 있습니다.

2. 배당관련 예측가능성 제공에 관한 사항

가. 정관상 배당절차 개선방안 이행 가부

※ 배당기준일을 배당액 결정 이후로 정하는 것은 현재 정관상 불가하며 정관 변경 검토중입니다. 나. 배당액 확정일 및 배당기준일 지정 현황

3. 기타 참고사항(배당 관련 정관의 내용 등)

주요배당지표

과거 배당 이력

※ 평균 배당수익률은 보통주 기준이며 단순 평균 값입니다. ※ 평균 배당수익률 중 '최근 3년'은 2023년(제40기)~2025년(제42기)까지 이며, '최근 5년'은 2021년(38기)~2025년(42기)까지 입니다.

7. 증권의 발행을 통한 자금조달에 관한 사항

7-1. 증권의 발행을 통한 자금조달 실적

증자(감자)현황

※ 2026.03.27 전체 자기주식 1,540,706주 중 938,592주를 이익소각하였으며, 나머지 602,114주는 주주총회를 통해 자기주식 소각을 위한 자본금 감소를 결의하였습니다. (감자기준일: 2026.04.29) ※ 2026.04.02, 2026.04.03 제4회 무기명식 이권부 무보증 사모 전환사채의 전환청구권이 행사되었습니다.

미상환 전환사채 발행현황

※ 상기 표는 2026.03.31 기준이며, 2026.04.02, 2026.04.03 제4회 사모 전환사채의 전환청구권이 행사되어 전환가능주식수는 일부 잔량만 남아 있습니다.

채무증권 발행실적

기업어음증권 미상환 잔액

단기사채 미상환 잔액

회사채 미상환 잔액

※ 상기 미상환 잔액은 2025.04.02 발행한 제4회 사모 전환사채 내역입니다.※ 상기 표는 2026.03.31 기준이며, 2026.04.02, 2026.04.03 제4회 사모 전환사채의 전환청구권 행사로 현재 일부 잔액만 남아 있습니다.

신종자본증권 미상환 잔액

조건부자본증권 미상환 잔액

7-2. 증권의 발행을 통해 조달된 자금의 사용실적

사모자금의 사용내역

8. 기타 재무에 관한 사항

가. 재무제표 재작성 등 유의사항 해당없음

나. 대손충당금 설정 현황 (연결기준)

(1) 매출채권과 장단기대여금및기타수취채권의 내용은 다음과 같습니다.<당분기말>

<전기말>

(2) 장단기대여금및기타수취채권의 구성내용은 다음과 같습니다.

(3) 매출채권과 장단기대여금및기타수취채권의 연령별 내용은 다음과 같습니다.

<당분기말>

(주1) 당분기말 현재 연체되었으나 손상되지 않은 매출채권과 장단기대여금및기타수취채권의 연령분석내용입니다.

<전기말>

(주1) 전기말 현재 연체되었으나 손상되지 않은 매출채권과 장단기대여금및기타수취채권의 연령분석내용입니다.

(4) 손실충당금의 변동 내용은 다음과 같습니다.<당분기>

(주1) 환율변동으로 인한 효과입니다.<전분기>

(주1) 환율변동으로 인한 효과입니다.

다. 재고자산 현황 (연결기준)(1) 최근 3사업연도의 재고자산의 사업부문별 보유현황

(2) 독립된 감사인(대주회계법인)의 재고자산의 실사내역 등

라. 수주계약 현황

• 수주의 계절적 변동요인은 없고, 수주진행은 선박공정에 따라 달라질 수 있습니다.

마. 공정가치평가 내역 및 절차

(1) 금융상품 공정가치

1. 공정가치 서열체계 및 측정방법

연결회사는 공정가치 평가시 시장정보를 최대한 사용하고, 관측 가능하지 않은 변수는 최소한으로 사용하고 있으며, 공정가치로 측정되는 자산, 부채를 공정가치 측정에사용된 투입변수에 따라다음과 같은 공정가치 서열체계로 분류하였습니다.

일부 지분증권은 활성시장에서 공시되는 시장가격이 없으나 연결재무제표상의 장부금액은 공정가치와 근사하다고 판단하고 있습니다.

(2) 수준별 공정가치1) 보고기간말 현재 공정가치로 측정된 금융상품의 수준별 공정가치 측정치는 다음과 같습니다.<당분기말>

공정가치로 측정되는 금융자산 중 공정가치를 신뢰성있게 측정할 수 없어 원가로 측정한 비상장주식은 상기 서열체계에서 제외되었습니다.<전기말>

공정가치로 측정되는 금융자산 중 공정가치를 신뢰성있게 측정할 수 없어 원가로 측정한 비상장주식은 상기 서열체계에서 제외되었습니다.

2. 공정가치 서열체계 수준2의 가치평가기법 및 투입변수 설명보고기간말 현재 연결재무상태표에서 공정가치로 측정되는 자산, 부채 중 공정가치 서열체계 수준2로 분류된 항목의 가치평가기법과 투입변수는 다음과 같습니다.<당분기말>

<전기말>

3. 보고기간말 현재 재무상태표에서 공정가치로 측정되는 자산, 부채 중 공정가치 서열체계 수준3로 분류된 항목의 가치평가기법과 투입변수는 다음과 같습니다.<당분기말>

<전기말>

(3) 금융상품 종류별 장부금액과 공정가치

보고기간말 현재 연결재무제표에 계상된 금융상품의 장부금액과 공정가치의 비교내용은 다음과 같습니다.

상기의 금융자산과 금융부채의 공정가치는 해당 금융상품을 강제매각이나 청산이 아닌 거래 의사가 있는 당사자간의 정상거래를 통해 거래되는 금액으로 산출되었으며, 시장참여자의 공정가치 추정시 사용되는 방법 및 가정에 근거하고 있습니다. 상기의 공정가치 추정에 사용된 구체적인 방법 및 가정은 다음과 같습니다.

(주1) 시장에서 거래되는 지분증권의 공정가치는 당분기말 현재 공시가격에 기초하여 산정되었습니다. 장부금액은 공정가치와 중요한 차이가 없습니다.(주2) 상각후원가로 인식된 금융자산ㆍ부채는 공정가치가 장부가액과 근사하다고 판단하고 있습니다.

IV. 이사의 경영진단 및 분석의견

1. 예측정보에 대한 주의사항

당사는 기업공시서식 작성기준에 따라 분·반기보고서의 본 항목을 기재하지 않습니다.

2. 개요

당사는 기업공시서식 작성기준에 따라 분·반기보고서의 본 항목을 기재하지 않습니다.

3. 재무상태 및 영업실적

당사는 기업공시서식 작성기준에 따라 분·반기보고서의 본 항목을 기재하지 않습니다.

4. 유동성 및 자금조달과 지출

당사는 기업공시서식 작성기준에 따라 분·반기보고서의 본 항목을 기재하지 않습니다.

5. 부외거래

당사는 기업공시서식 작성기준에 따라 분·반기보고서의 본 항목을 기재하지 않습니다.

6. 그 밖에 투자의사결정에 필요한 사항

당사는 기업공시서식 작성기준에 따라 분·반기보고서의 본 항목을 기재하지 않습니다.

V. 회계감사인의 감사의견 등

1. 외부감사에 관한 사항

1. 회계감사인의 명칭 및 감사의견(검토의견 포함한다. 이하 이 조에서 같다)을 다음의 표에 따라 기재한다.

회계감사인의 명칭 및 감사의견

2. 감사용역 체결현황은 다음의 표에 따라 기재한다.

감사용역 체결현황

3. 회계감사인과의 비감사용역 계약체결 현황은 다음의 표에 따라 기재한다.

4. 회계감사인의 네트워크 회계법인과의 비감사용역 계약체결 현황은 다음의 표에 따라 기재한다.

5. 재무제표 중 이해관계자의 판단에 상당한 영향을 미칠 수 있는 사항에 대해 내부감사기구가 회계감사인과 논의한 결과를 다음의 표에 따라 기재한다.

6. 회계감사인의 변경변경전 : 대주회계법인 (제40기 ~ 제42기)변경후 : 태성회계법인 (제43기 ~ 제45기)변경사유 : 지정감사 종료(대주회계법인과의 계약기간 만료)에 따른 변경

2. 내부통제에 관한 사항

내부통제에 관한 사항은 기업공시서식 작성기준에따라 분기보고서에 기재하지 않습니다.

VI. 이사회 등 회사의 기관에 관한 사항

1. 이사회에 관한 사항

가. 이사회 구성 개요 보고서 제출일 현재 당사의 이사회는 사내이사 4인(조문수, 조연호, 이명화, 조윤서)과 사외이사 2인(한민구, 최남호), 총 6인의 이사로 구성되어 있습니다. 이사회 의장은 정관에 따라 조문수 대표이사가 맡고 있습니다. 이사회 내에 별도의 위원회는 설치되어 있지 않습니다.

나. 중요 의결사항 등

2026.03.27 정기주주총회에서 사내이사 조연호, 사내이사 조윤서, 사외이사 최남호가 신규 선임되었습니다. 다. 이사회내의 위원회- 이사회 내에 별도의 위원회는 설치되어 있지 않습니다. 라. 이사의 독립성

(1) 이사의 선임

이사는 주주총회에서 선임하며, 주주총회에서 선임할 이사 후보자는 이사회가 선정하여 주주총회에 제출할 의안으로 확정하고 있습니다. 이사 선출에 있어서 관련 법령과 정관에서 요구하는 자격요건의 충족 여부를 확인하고 있습니다. 사내이사는 전문성과 리더십 면에서 가장 적합한 인물을 후보로 선정하고, 사외이사는 당사의 산업에 대한 이해와 회계, 재무, 법무, 경제, 금융 등 전문 분야에 대한 경력이 풍부하고, 회사 및 최대주주와 이해관계가 없어 독립적인 지위에서 이사와 회사의 경영을 감독할 수 있는 인물을 후보로 선정합니다. 이와 같은 법령ㆍ정관 상 요건 준수 외에 이사 선출에 대한 독립성 기준을 별도로 운영하고 있지는 않습니다. 각 이사의 주요경력은 'Ⅷ. 임원 및 직원 등에 관한 사항'을 참고하시기 바랍니다.

이사의 선임에 대하여 관련법규에 따른 주주제안은 현재까지 없었으나, 주주제안이 있는 경우 이사회는 적법한 범위 내에서 이를 주주총회에 의안으로 제출할 수 있습니다.

이러한 절차에 따라 선임된 이사는 다음과 같습니다.

• 최대주주 또는 주요주주와의 관계는 상법 제542조의8에 기재되어 있는 관계를 참고하여 작성하였습니다.* 2026.03.27 정기주주총회에서 사내이사 조연호, 사내이사 조윤서, 사외이사 최남호가 신규 선임되었습니다.(2) 사외이사후보 추천위원회- 당사는 별도의 위원회를 설치하고 있지 않습니다.

(3) 사외이사의 전문성1) 사외이사 직무수행 지원조직 현황① 조직명 : 경영지원부 총무파트

② 소속직원의 현황 : 9명

③ 지원업무와 관련된 주요 업무수행내역

ㆍ주주총회, 이사회, 위원회 운영 지원

ㆍ사외이사 교육 및 직무수행 지원

ㆍ이사후보에 대한 데이터베이스 구축

ㆍ각 이사에게 의결을 위한 정보 제공

ㆍ회의 진행을 위한 실무 지원

ㆍ이사회 및 위원회의 회의내용 기록

사외이사 및 그 변동현황

※ 2026.03.27 정기 주주총회를 통해 신규 사외이사 1인이 선임되어 2026.03.31 기준 사외이사는 총 2인입니다.

사외이사 교육실시 현황

2. 감사제도에 관한 사항

가. 감사기구 관련 사항 - 별도의 감사위원회는 없으며, 상근감사 1인으로 구성

나. 감사위원회(감사)의 인적사항

※ 2026.03.27 문병현 감사의 임기가 만료되어 박정우 감사가 제42기 정기주주총회에서 신규 선임되었습니다.다. 감사의 독립성

감사는 독립된 지위로서 이사회 및 회계처리를 포함한 전반적인 업무의 집행을 감독하며, 정관 제 35조에 근거하여 제반업무와 관련하여 장부 및 관계서류의 제출을요구할 수 있으며, 필요시 회사로부터 영업에 관한 사항을 보고 받을 수 있고 적절할 방법으로 경영정보에 접근할 수 있습니다.

라. 감사위원회(감사)의 주요활동내역

감사 교육실시 현황

감사 지원조직 현황

3. 주주총회 등에 관한 사항

투표제도 현황

※ 제42기 정기주주총회 전자투표 실시

의결권 현황

※ 2025.12.31 기준 전체 자기주식 1,540,706 중 938,592주는 2026.03.27 이익소각되었으며, 나머지 602,114주는 2026.03.27 정기주주총회에서 자기주식 소각을 위한 자본금 감소가 결의되었습니다.※ 자기주식 602,114주에 대한 감자기준일은 2026.04.29 이며 소각 후 당사가 보유한 자기주식은 없습니다.

VII. 주주에 관한 사항

가. 최대주주 및 특수관계인의 주식소유 현황

※ 2026.03.27 자기주식 938,592주를 이익소각하여 총발행주식수가 감소하였습니다. 이에 최대주주등의 소유주식수는 기초와 동일하나 지분율이 변동되었습니다.※ 상기 표는 2026.03.31 기준 주식수이며, 작성기준일 이후 변동은 전자공시스템 (https://dart.fss.or.kr)의 '임원ㆍ주요주주 특정증권등 소유상황보고서' 등을 참고하시기 바랍니다.

나. 최대주주의 주요경력 및 개요

1. 최대주주 : 조연호

2. 경력(최근 5년간) : 한국항공기술케이에이티 주식회사 대표이사(23.03.01 ~ 현재)

3. 최대주주 변동현황 : 2024년 06월 03일 조문수→조연호로 최대주주가 변동되었습니다.

최대주주 변동내역

※ 지분 증여로 인한 지분율 변동- 지분율은 변동일 당시 발행주식 총수 총수(51,908,452주)로 산정하였습니다.* 조연호 : 13.86 → 16.86%(▲3.00%) → 22.86%(▲6.00%),* 조문수 : 15.19 → 12.19%(▼3.00%) →6.19%(▼6.00%)

다. 주식 소유현황

※ 상기 표는 2026.03.31 작성기준일 현재 주식수이며, 작성기준일 이후 변동은 전자공시스템 (https://dart.fss.or.kr)의 '임원ㆍ주요주주 특정증권등 소유상황보고서' 등을 참고하시기 바랍니다.

소액주주현황

라. 주식사무

마. 최근 6개월간의 주가 및 주식 거래실적(1) 국내 증권시장

• 상기 표의 최고/최저가는 종가 기준입니다.(2) 해외증권시장해당사항 없음

VIII. 임원 및 직원 등에 관한 사항

1. 임원 및 직원 등의 현황

임원 현황

※ 상기 표의 소유주식수는 2026.03.31 작성기준일 현재 주식수이며, 작성기준일 이후 변동은 전자공시시스템(https://dart.fss.or.kr)의 '임원ㆍ주요주주 특정증권등 소유상황보고서' 등을 참고하시기 바랍니다.

직원 등 현황

※ 상기 직원 등 현황은 미등기 임원을 포함하여 작성하였으며, 등기임원은 제외되었습니다.

미등기임원 보수 현황

※ '인원수'는 작성기준일 현재 재직 중인 미등기임원 수를 기재하였습니다.※ '연간급여 총액' 및 '1인평균 급여액'에는 당해 사업연도 중 선임 및 퇴임한 임원의 보수 금액이 모두 포함되어 있습니다.

2. 임원의 보수 등

임원의 보수 등은 기업공시서식 작성기준에 따라 분기보고서에 기재하지 않습니다. (반기ㆍ사업보고서에 기재 예정)

IX. 계열회사 등에 관한 사항

계열회사 등에 관한 사항은 기업공시서식 작성기준에 따라 분기보고서에 기재하지 않습니다. (반기ㆍ사업보고서에 기재 예정)

X. 대주주 등과의 거래내용

(1) 특수관계자 현황

(2) 특수관계자와의 중요한 영업상의 거래내용은 다음과 같습니다.

(주1) 전환사채의 매도청구권 행사자 지정 관련 비용입니다.

(3) 특수관계자와의 매출채권 및 매입채무 등의 내용은 다음과 같습니다.

(4) 특수관계자와의 중요한 기타채권ㆍ채무의 내용은 다음과 같습니다.<채권>

<채무>

당분기와 전기 중 특수관계자에 대한 채무는 없습니다.

(5) 특수관계자와의 담보 및 지급보증

1. 연결회사가 특수관계자에게 제공한 담보와 지급보증은 없습니다.2) 연결회사가 특수관계자로부터 제공받은 담보와 지급보증은 없습니다.

(6) 당분기 및 전기 중 특수관계자와의 자금대여 및 차입거래는 없습니다.(7) 주요경영진에 대한 보상연결회사는 기업 활동의 계획ㆍ운영ㆍ통제에 대하여 중요한 권한과 책임을 가진 등기임원 등을 주요 경영진으로 판단하였으며, 당분기와 전분기 중 주요 경영진에 대한보상을 위해 지급한 금액은 다음과 같습니다.

XI. 그 밖에 투자자 보호를 위하여 필요한 사항

1. 공시내용 진행 및 변경사항

가. 공시사항의 진행, 변경상황

해당사항 없음

나. 주주총회 의사록 요약

2. 우발부채 등에 관한 사항

(1) 사용제한 금융자산사용제한 금융자산의 내용은 다음과 같습니다.

(2) 담보제공 및 사용제한 유형자산

(3) 타인을 위한 담보 및 지급보증 제공내용연결회사가 타인을 위하여 제공한 담보 및 지급보증은 없습니다.

(4) 제공받은 담보 및 지급보증내용1) 연결회사가 타인으로부터 제공받은 담보는 없습니다.

2. 연결회사가 타인으로부터 제공받은 지급보증 내용연결회사는 보고기간말 현재 서울보증보험㈜ 등으로부터 아래와 같이 이행보증 및 하자보수보증 계약을 맺고 있습니다.

(5) 보험가입내용

(주1) 부보액 중 42,725,600천원에 대하여 기계장치 등에 경남은행 등이 질권을 설정하고 있습니다.또한 연결회사는 상기 보험 이외에 차량운반구와 관련하여 종합보험 및 책임보험을 가입하고 있습니다.

(6) 금융기관 여신한도약정

(7) 미결제파생거래약정연결회사는 외화매출채권 및 외화매입채무와 관련된 환율변동위험을 회피할 목적으로 우리은행 등과 선물환계약을 체결하고 있으며, 당분기말 현재 미결제된계약의 내용은 다음과 같습니다.

상기 파생계약과 관련하여 미실현된 평가손실 9,646,796천원을 금융비용에 계상하였습니다.

(8) 공급자금융약정연결회사는 다수의 공급자로부터 원재료 및 상품을 구매함에 있어 금융기관과의 공급자금융약정을 이용하고 있습니다. 이 약정은 금융회사가 공급자에게 매입채무를 조기 지급하고, 당사가 금융회사에 후속 상환하는 구조에 해당합니다. 이 약정으로 인하여채무 지급기간이 유의적으로 연장되지 않고, 회사는 금융기관에 추가적인 이자를 부담하지 않습니다. 관련하여 회사가 제공한 담보나 보증은 없으며, 원채무의 책임이 제거되거나 실질적으로 수정되는 것이 아니기 때문에, 약정의 대상이 되는 금액을 유동기타채무 금액 내에 포함하였습니다.연결회사의 공급자금융약정의 조건은 다음과 같습니다.

연결회사의 매입채무 및 기타채무에 대한 추가적인 정보는 다음과 같습니다.

금융기관에 지급하는 금액은 연결실체의 정상적인 영업과정이고 본래의 성격이 재화나 용역을 구입하는 영업활동이므로 영업활동현금흐름으로 표시하였습니다. 공급자금융약정에 해당하는 금융부채 장부금액의 중요한 비현금 변동은 없습니다.(9) 당분기말 현재 연결회사가 피고로 계소중인 유의적인 소송사건은 1건(임금청구소송)으로 소송금액은 1,956백만입니다. 보고기간말 현재 피고로 계류중인 소송사건에 대하여 소송금액 및 법정지연이자 상당액을 관련 부채로 계상하고 있습니다.

3. 제재 등과 관련된 사항

제재 등과 관련된 사항은 기업공시서식 작성기준에 따라 분기보고서에 기재하지 않습니다. (반기ㆍ사업보고서에 기재 예정)

4. 작성기준일 이후 발생한 주요사항 등 기타사항

작성기준일 이후 발생한 주요사항 등 기타사항은 기업공시서식 작성기준에 따라 분기보고서에 기재하지 않습니다. (반기ㆍ사업보고서에 기재 예정)

XII. 상세표

1. 연결대상 종속회사 현황(상세)

기업공시서식 작성기준에 따라 분기보고서에 기재하지 않습니다. (반기ㆍ사업보고서에 기재 예정)

2. 계열회사 현황(상세)

기업공시서식 작성기준에 따라 분기보고서에 기재하지 않습니다. (반기ㆍ사업보고서에 기재 예정)

3. 타법인출자 현황(상세)

기업공시서식 작성기준에 따라 분기보고서에 기재하지 않습니다. (반기ㆍ사업보고서에 기재 예정)

【 전문가의 확인 】

1. 전문가의 확인

해당없음

2. 전문가와의 이해관계

해당없음